버크셔의 알파벳 베팅, 베네수엘라 석유 협정의 실제 수혜주는 셰브런, 그리고 조용히 오른 헬머리치앤페인

1. 커뮤니티가 붙잡고 있는 논의

① 버핏이 96세에 알파벳을 더 담았다 — 그런데 BRK.B는 왜 제자리인가

“버핏이 96세에 알파벳을 사들이는데 BRK.B는 왜 인도(sidewalk) 속도로 걷나”라는 글이 화제였습니다. 확인해보니 8월 14일 공개된 버크셔 해서웨이의 2분기 13F 공시에서 알파벳(구글) 지분이 실제로 크게 늘었습니다 — 클래스 A(GOOGL) 보유 주식을 5,425만 주에서 7,879만 주로, 클래스 C까지 합쳐 시가 기준 약 170억 달러를 추가했고, 이로써 알파벳은 버크셔 포트폴리오에서 3번째로 큰 비중을 차지하게 됐습니다. 눈에 띄는 점은 매수 방식입니다 — 새로 사들인 주식의 약 60%(약 100억 달러어치)는 공개시장이 아니라 6월 초 공시된 알파벳과의 사모 매매(private placement)를 통해 직접 취득했습니다. 버크셔 주가(BRK.B) 자체는 이 소식에 별다른 반응을 보이지 않았는데, 커뮤니티는 대형 지주회사 특성상 개별 종목 베팅 하나가 전체 주가를 바로 움직이지 않는다는 점과, 버핏 이후 승계 국면에서 시장이 이미 알파벳 비중 확대를 어느 정도 예상하고 있었다는 점을 이유로 들었습니다.

② 포티넷 vs 크라우드스트라이크, 성장률은 같은데 밸류에이션은 다르다

포티넷과 크라우드스트라이크를 실적 발표 직후 비교하는 글도 눈에 띄었습니다. 두 회사 모두 최근 분기 매출 성장률이 공교롭게 26%로 같았습니다 — 포티넷은 7월 29일 발표한 2026년 2분기 매출 20억5,000만 달러(+26% YoY), GAAP 주당순이익 0.82달러·비GAAP 0.90달러로 가이던스 상단을 웃돌며 연간 매출 가이던스를 80억2,000만~81억8,000만 달러(+19%)로 상향했습니다. 크라우드스트라이크는 8월 26일 발표한 회계 2027년 2분기(7월 마감) 매출 14억7,000만 달러(+26% YoY, 컨센서스 14억4,000만 달러 상회), 조정 주당순이익 0.31달러(컨센서스 0.29달러 상회)를 기록했고 연간 신규 순확정계약(ARR) 3억3,280만 달러로 분기 사상 최대치(+51% YoY)를 찍으며 시간외 한때 12% 급등했습니다. 커뮤니티가 갈리는 지점은 밸류에이션입니다 — 크라우드스트라이크는 올해 들어 주가가 59% 오르며 선행 주가수익비율이 150배를 넘어선 반면, 포티넷은 그보다 낮은 밸류에이션에 거래되고 있습니다. 같은 성장률에 다른 가격표가 붙은 셈이라, “성장이 같다면 이익률과 밸류에이션 격차가 좁혀져야 하는가”를 두고 의견이 나뉘었습니다.

③ 트럼프의 베네수엘라 석유 협정 — 진짜 투자 가능한 종목은?

“트럼프가 베네수엘라산 석유 650억 배럴을 확보하는 협정을 발표했는데, 실제로 투자 가능한 부분이 얼마나 되나”라는 글이 논의됐습니다. 확인해보니 8월 28일(현지시간) 트럼프 대통령은 베네수엘라의 확인된 석유 매장량 650억 배럴 이상에 대한 과반 지배권을 확보하는 협정을 발표했습니다. 임시 대통령 델시 로드리게스가 한 민관 합작법인에 100년간 유전 운영권(매장량 630억 배럴 규모 유전)을 부여하는 구조이며, 트럼프는 이를 “미국 납세자 부담 없는” 거래라고 밝혔습니다. 다만 협정문에는 “미국 정부와 베네수엘라 경험이 있는 민간 사업자의 합작”이라고만 돼 있어 특정 상장사 이름이 명시되지는 않았습니다. 찾아보니 실제 투자 가능한 축은 셰브런(CVX)입니다 — 셰브런은 베네수엘라에 남아있는 유일한 대형 미국 석유회사로, 국영 PDVSA와 페트로인데펜덴시아·페트로피아르 등 3개 합작법인을 운영 중이며 최근 오리노코 벨트에서 중질유 자산을 추가로 확대하는 협상을 진행 중인 것으로 보도됐습니다. 오일필드 서비스 업체 할리버튼과 SLB(옛 슐룸베르거)도 각각 베네수엘라 관련 투자·서비스 계약을 검토 중이라는 보도가 있었으나 이쪽은 우리 수록 목록 밖입니다.

2. 급상승 종목 상세 — 헬머리치앤페인(HP), 오일 시추주가 조용히 관측권에 들어왔다

오늘 커버 밖 신규 관측 종목은 헬머리치앤페인이었습니다(레딧 멘션 5건, 업보트 120건 — 전날 추적 데이터가 없어 배수 계산은 어렵지만 처음 시야에 들어온 종목치고 업보트가 눈에 띕니다).

무엇을 파나/누가 돈을 내나 — 육상 시추 리그를 석유·가스 회사에 임대하는 시추 서비스 업체입니다. 고객은 엑슨모빌·셰브런 같은 대형 석유회사와 국영 석유회사입니다.
확인된 사실 — 8월 6일 발표한 회계 2026년 3분기 실적이 세 개 사업부문 모두 가이던스 중간값을 웃돌았고, 매출 10억3,486만 달러에 순이익 7,568만 달러로 흑자 전환했습니다. 미국 리그 가동 대수 가이던스를 상향하고 비용 절감 목표를 새로 제시했으며 주당 0.25달러 현금배당도 발표했습니다. 8월 초에는 포멘테라 파트너스·데일리 워터스 에너지·INPEX와 함께 호주 베타루 분지에 시추 리그를 배치하는 다년 계약을 체결했다고 밝혔고, 아르헨티나 바카무에르타 분지에서는 이미 9개 리그(점유율 약 25%)를 운영 중이며 8월 말까지 10·11번째 리그를 추가 가동할 예정이라고 밝혔습니다. 8월 중 에버코어ISI·서스쿼해나가 매수 등급을, 바클레이스가 목표주가를 47달러에서 50달러로 상향했습니다.
다음 관문 — ① 8월 말로 예고된 바카무에르타 10·11번째 리그의 실제 가동 여부, ② 베타루 분지 계약의 초기 실적 반영 시점, ③ 다음 분기(회계 4분기) 실적에서 비용 절감 목표 달성 여부입니다.

읽는 법

베네수엘라 석유 협정은 협정 발표(8/28) 기준이며, 협정 당사자인 “민간 사업자”의 정체는 공식적으로 특정되지 않았습니다 — 셰브런 연결은 이 사이트가 별도 보도를 근거로 확인한 추정이지 협정문에 명시된 사실이 아닙니다.
포티넷·크라우드스트라이크의 밸류에이션 비교(선행 PER 등)는 시점에 따라 달라질 수 있어 참고용 수치로만 봐 주세요.
오늘은 레딧 멘션 기준으로 뚜렷한 급상승(멘션 20건 이상·전일 대비 2배 이상) 종목이 없어, 위 논의 세 건과 신규 관측 한 건으로 회차를 구성했습니다.