리서치
반도체5
LTA스팟에서 수주로 — 메모리 계약의 문법 교체
반도체 · AI
메모리 3사의 LTA 시대 — 스팟 사업이 수주 사업이 될 때
삼성전자·SK하이닉스·마이크론이 잇따라 맺는 장기공급계약(LTA)의 구조 차이, 각사가 그리는 미래, 그리고 DXI·D램·HBM·낸드·eSSD 가격에 미칠 영향을 추론합니다.
16GB폰에 들어온 AI, 두 배가 된 메모리
반도체 · AI
온디바이스 AI와 반도체 수요
스마트폰·PC가 클라우드 없이 AI를 돌리기 시작하면 반도체 수요 지도가 어떻게 바뀌는지 — 수혜 기업의 관계도까지 정리합니다.
HBM4삼성의 역전 시나리오
반도체 · AI
삼성전자 HBM 사업, 어디까지 왔나
HBM이 왜 AI 시대의 병목이 됐는지 구조부터 이해하고, 뒤처졌던 삼성전자가 HBM4로 역전하기까지의 과정을 관계 중심으로 정리합니다.
밸류체인TSMC를 둘러싼 공급 사슬 해부
반도체
TSMC와 파운드리 밸류체인
설계와 제조가 분리된 반도체 산업의 구조, 그 한가운데에서 TSMC가 어떻게 '모두의 공장'이 됐는지 관계 중심으로 정리합니다.